EY安永Shape the futurewith confidence聚信心塑未来变局之中，中国消费品出海如何行稳致远？《2025安永消费品出海白皮书》2025年4月The better the question.The better the answer.The better the world works.目录1.消费行业出海概览4中国全行业和消费行业ODI趋势消费行业海外并购趋势4消费行业出口趋势5跨境电商出口趋势6多部门协同共促跨境电商高质量发展6双边/多边国际合作护航跨境电商发展领先消费品企业加速供应链出海82.消费行业出海演进不同阶段及热点10中企国际化进程三个阶段及特点产品出海阶段(1.0阶段)跨国经营阶段(2.0阶段)全球化经营阶段(3.0阶段)消费出海1.0热点一出口电商出口电商常见商业模式及优缺点电商行业的常见税务考量如何盘活跨境电商的资金出口预退税特朗普2.0一美国关税对出口电商的影响跨境电商未来的机遇与挑战消费出海2.0及3.0热点一选址的艺术选址的综合考量中企出海选址过程中的难点001112245788991安永企业选址方法论介绍企业选址其他需考虑的相关事宜3.安永如何助力消费品企业出海企业出海不同阶段的端到端战略、营运及合规解决方案安永的全球网络与专业团队225联系人27消费行业出海概览亚、泰国等国。从行业看，主要流向租赁和商务服中国全行业和消费行业ODI趋势务业、制造业、批发零售业。近年来，中国的对外直接投资(“OD”)持续稳步增尽管世界经济面临挑战，以高品质和高性价比著称长，2024年，中国全行业对外直接投资为1,627.8的中国消费品牌的国际竞争力不断提升，并在全球亿美元，其中非金融类直接投资1,438.5亿美元。范围内加速拓展。同时，蓬勃发展的数字经济推动当前的对外投资主要由品牌和技术推动，催生了更了跨境电子商务的增长，中国电子商务平台在全球多的绿地投资，东盟、拉丁美洲和中东等新兴市场范围内迅速扩张，扩张模式由早期主要通过海外并备受青睐。2024年，中国对东盟地区投资增长较购，转变为依靠自建平台，不仅涵盖全品类电商，快，同比增长12.6%，主要投向新加坡、印度尼西也发展出了优秀的垂直领域电商平台，中国跨境电商平台的发展正在深刻重塑全球电子商务格局。图1·2020-2024年中国0D1走势（单位：亿美元)2,0001.6281,5001.4521,46513291,000500020202021202220232024资料来源：中国商务部月度简明统计数据。的地分别是荷兰(44亿美元)、沙特阿拉伯(30亿消费行业海外并购趋势美元)、美国(25亿美元)、澳大利亚(20亿美元)2022年以来，中国消费品企业海外并购总体呈下降和印度尼西亚（17亿美元)名趋势，尤其是大型交易大幅减少，但从交易宗数看目标细分品类方面，五年综合来看，消费品企业海整体仍保持一定活跃度。2024年，消费行业海外并外并购主要聚焦食品与饮料、家用电器、纺织服装购金额仅为16亿美元，同比下降52%，为近五年新等品类以及电子商务平台等，例如国内某私募股权低；并购宗数为48宗，同比下降11%；在下降大背投资公司收购新西兰某领先的高端宠物食品企业；景下，中国对日本、德国和新西兰等国家的并购金某私募股权投资公司收购某世界知名电器品牌的家额和数量均不同程度上升2。电业务；香港某财团收购意大利某奢侈家纺品牌；目的地方面，按五年累计并购金额来看，前五大目某短视频社交平台收购印尼某本土电商平台3。1中国商务部LSEG、Mer germarket,包括香港、澳门和台湾的对外并购交易，数据包括已宣布但尚未完成的交易，于2025年1月6日下载：安永分析。3公开资料整理2025安永消青品出海白皮书图2·2020-2024年中国消费行业海外并购金额和宗数走势（亿美元，宗)806705960645460>4850404033302018162010020202021202220232024并购金额并购宗数（右轴）资料来源：LSEG、Mergermarket,包括香港、澳门和台湾的对外并购交易，数据包括已宣布但尚末完成的交易，于2025年1月6日下载：安永分析。消费行业出口趋势1.2万亿美元。具体来看，2024年出口额最高的前五大品类分别是家具及装饰品、消费电子产品、服总体而言，中国消费行业贸易保持平稳发展。在中装与鞋类、家用电器和农产品及食品饮料，共占中国的消费品贸易中，出口占据主导地位，其金额约国消费品出口超80%；其中家具及装饰品为第一大为进口额的四倍。品类，占比近1/4，家用电器为增长最快的品类，增速为12%；出口增长显著的地区包括北欧(+16%)2024年，在全球经济充满挑战的背景下，中国消、拉丁美洲(+14%)和东盟(+5%)。费品出口仍保持韧性，实现了1%的增长，达到约图3·2020-2024年中国消费行业出口走势（单位：亿美元)15.00012,73511.89511,96811,02810,0009,3335,00020202021202220232024口出口额（亿美元）资料来源：中国海关总署，安永分析图4-2024年中国消费细分品类出口概况（品类，出口额（亿美元），同比变化)消费电子产品，家用电器农产品及食品饮料，2,576,-3%1,311,+12%914,+4%杂项制品，箱包及皮革制品家具及装饰品，服装与鞋类，玩具、游戏555,+5%和运动用品，首饰及烟草及2,901,+3%2,098,-1%823.-7%其零件代品资料来源：中国海关总著，安永分析2025安永消青品出海白皮书「跨境电商出口趋势中国跨境电商进出口增加了1万亿元，其中增量主要来源于出口'，跨境电商在“卖全球”方面潜力进一步作为以科技创新为驱动，积极运用新技术、适应新释放。趋势、培育新动能的外贸新业态新模式，跨境电商已经成为中国外贸发展的有生力量，也是国际贸易出口目的地主要是欧美等发达国家，2024年上半的发展的重要趋势。年，对美国出口占比34.2%，英国占比8.1%、德国占比6.2%、法国占比4.5%，同时对马来西亚、新加近年来，中国跨境电商保持蓬勃发展态势。2024坡、泰国、越南、日本等亚洲市场出口表现也比较年，中国跨境电商进出口达2.63万亿元，同比增长活跃。出口品类主要是服饰鞋包首饰、手机等电子10.8%,占进出口总额的比重提升到了6%。跨境电产品以及家居家纺用品，占比分别达27.3%、14.4%商进出口中，出口占据主导地位，2024年上半年和和12.4%1。2024年前三季度其比重均为接近80%。过去五年，图5-2020-2024年中国跨境电商进出口情况（单位：万亿元人民币)3.002.632.502.382.062.001.921.831.621.501.531.391.091.000.500.540.530.530.550.0020202021202220232024■进出口资料来源：中国海关总署1.截至2025年3月底，中国海关总署暂未公布跨境电商进口额、出口额。2.图表统一保留两位小数，由于四舍五入的缘故，其合计数末必与总计数相等|多部门协同共促跨境电商高质量发展优化监管方式，为此共发布3个文件，举措包括取消跨境电商出口海外仓企业备案、推广出口拼箱货物国家高度重视跨境电商发展，将其作为推动外贸高“先查验后装运”监管模式等等，不断提高通关效质量发展、培育外贸新动能的重要抓手。2024年率，降低企业成本；国家税务总局积极出台税收支以来，商务部、海关总署、国家税务总局等多个国持政策，如对出口海外仓方式出口的货物实行“离境家部门协同推进政策加力，多方位促进跨境电商发即退税”，并为企业办税提供指引，共出台2个税收展，其中支持海外仓的建设是一个重要落脚点。政策或操作指引。具体来看，商务部、国家发改委等九部门联合发布2025年政府工作报告继续部署跨境电商高质量发展指导意见，围绕经营主体培育、金融支持、基础设在“扩大高水平对外开放，积极稳外贸稳外资”重施建设、监管优化及规则建设和国际合作等五个方点任务中，明确“促进跨境电商发展，完善跨境寄递面对支持跨境电商发展进行系统部署；商务部在促物流体系，加强海外仓建设”。预计促进跨境电商发进外贸稳定增长和数字商务发展的指导文件中，均展的各项政策将会抓紧落实，依据跨境电商的形势将促进跨境电商发展作为重要方向；海关总署持续变化，新的支持措施也有望继续出台。中国海关总若2025安水消费品出海白皮书表格1~2024年以来促进跨境电商高质量发展政策序号文件名称出台部门主要内容《关于拓展跨境电商出口中国商务部、国家积极培育跨境电商经营主体；加大金融支持力度；推进海外仓建设的意见》发展改革委、财政加强相关基础设施和物流体系建设；优化监管与服部、交通运输部、务；积极开展标准规则建设与国际合作。中国人民银行、海关总署、税务总局金融监管总局、国家网信办《数字商务三年行动计划中国商务部促进跨境电商出口。优化跨境电商出口监管方式。(2024-2026年)》组织跨境电商综试区开展平台和卖家出海等专项行动。支持跨境电商赋能产业带，引导传统外贸企业发展跨境电商，建立线上线下融合、境内境外联动的营销服务体系。提升海外仓专业化、规模化、智能化水平。3《关于促进外贸稳定增长中国商务部积极促进跨境电商发展。推进海外智慧物流平台建的若干政策措施》设。探索建设跨境电商服务平台，为企业提供海外的法务、税务资源对接服务。扩大特色农产品等商品出口。指导和帮助企业积极应对国外不合理的贸易限制措施，推动绿色贸易、保税维修创新发展。4《关于进一步促进跨境电中国海关总署取消跨境电商出口海外仓企业备案；简化跨境电商商出口发展的公告》出口单证申报手续；推广出口拼箱货物“先查验后装运”监管模式；推广跨境电商零售出口跨关区退货监管模式。《进一步优化口岸营商环中国海关总署扩大跨境电商零售出口、网购保税零售进口跨关区境促进企业通关便利十六退货试点范围；全面推广跨境电商税款担保电子条措施》化。6《关于进一步促进航空口中国海关总署支持跨境电商企业通过空运渠道，将符合条件的境岸通关便利化若干措施的外退运、国货入区、境外进口等多种来源商品在综通知》合保税区内理货分拣后集拼出口。《关于复制推广2024年促中国海关总署进一步促进外贸新动能产业贸易便利。共6项措进跨境贸易便利化专项行施，包括进一步支持企业创新发展、进一步提升跨动改革措施的函》境电商支撑服务能力、简化研发用途设备和样本样品进出口手续、支持加工贸易企业信息对接共享、进一步支持新能源汽车产业发展、加快建立产品碳足迹管理体系。《稳外贸稳外资税收政策中国国家税务总局稳外贸领域的政策指引包括出口货物劳务税收政指都》（修订版）策、跨境应税行为增值税政策、外贸新业态税收政策、出口退（免）税服务便利化举措。9《跨境电商出口海外仓出中国国家税务总局该指引旨在为跨境电商出口海外仓企业提供详实办口退（免）税操作指引》税指导，帮助企业深入准确理解出口退（免）税政策规定，熟练掌握出口退（免）税业务办理操作流程，更好地适应行业发展新形势，促进跨境电商出口海外仓业态蓬勃发展。10《关于支持跨境电商出口中国国家税务总局决定对纳税人以跨境电商出口海外仓方式出口的货海外仓发展出口退（免）物实行“离境即退税”。税有关事项的公告》资料来源：中国政府网，中国商务部，中国海关总署，中国国家税务总局注：同一出台部门中，按照文件出台时间从早到晚排列。2025安水消费品出海白皮书|双边/侈边国际合作护航跨境电商发展截至2024年底，中国已与33个国家签署电子商务合作备忘录并建立双边电子商务合作机制，合作伙伴遍及五大洲，政策交流、产业对接、地方合作及能力建设四方面合作成效显著。中国积极部署深化国际交流合作，除大力发展“丝路电商”外，中国还部署积极参与世贸组织、二十国集团、金砖国家、亚太经济合作组织、万国邮联等多边机制谈判和交流合作，深入参与电子单证、无纸贸易、电子交易等方面的国际标准与规则制定；在自贸区谈判、双边经贸联（混）委会、贸易畅通工作组中推动加入跨境电商、物流快递、支付结算等议题；鼓励跨境电商综合试验区、“丝路电商”合作先行区等深入对接《全面与进步跨太平洋伙伴关系协定(CPTPP)、《数字经济伙伴关系协定》(DEPA)等国际高标准经贸规则，积极开展先行先试和压力测试2。领先消费品企业加速供应链出海近年来，供应链出海也成为中国企业国际化的趋势之一，它将有力提升企业全球资源整合能力与供应链抗风险能力，往往是企业国际化经营的进阶选择。目前，中国领先的消费品企业正加速供应链出海。例如美的在全球拥有超400家子公司、33个研发中心和43个主要生产基地，业务覆盖200多个国家和地区3，未来美的的战略是将海外收入占比从当前的40%+提升到50%，以及大力发展0BM自有品牌业务4，预计供应链出海将会继续提速；中粮集团在全球超40个国家进行了资产布局，国际贸易网络已遍布六大洲，搭建起了连通全球农粮主产区和亚洲新兴市场稳定畅通的粮食走廊5；东方国际是以贸易与供应链服务为主体主营时尚产业、先进纺织制造等业务的大型综合性企业集团，目前其拥有在全球范围开拓发展的6大区域公司，分布在五大洲29个国家和地区，共有46家制造企业、4家研发中心和6家物流企业，海外制造企业数占集团制造企业近50%5。在全球政治经济局势加速动荡的背景下，预计消费品企业供应链出海将持续推进。在全球范围内构建供应链网络，调配全球资源，机遇与挑战并存。如何利用数字化驱动出海、推动产业链协同以及合规化运营，是企业必须面对和解决的课题。中国商务部2《商务部等9部门关于拓展跨境电商出口推进海外仓建设的意见》商贸岗2024125号3公司官网，htps:www.midea.com.cn/About-Us4《中国企业家》对美的集团CFO钟铮的采访6公司官网，htps:www.ch.com.cn/index.html2025安水消费品出海白皮书消费行业出海演进不同阶段及热点中企国际化进程三阶段及特点国内企业“内卷”加剧，盈利水平下降，部分企业出于“无奈”被迫出海，去更靠近市场的地方，寻求新发展空间。同时，作为全球供应链重构的一部分，纵观过去十多年来的中国企业的国际化进程，我们中国企业从“产品”出海走向“供应链”出海，其中包不难发现20152016年是中国企业出海的第一个高括了技术出海、品牌出海的新局面。当下，对许多峰期。随着2016中国政府加强对境外投资领域的监中国企业而言，走出去不是一道选择题，而是一道管，限制部分敏感行业，比如房地产、娱乐业的境必答题。外投资，2017年后，中国企业海外投资态势有所放缓。2018年后，对外投资和引进外资金额大致相回顾上述中国企业的国际化进程，我们可以将中国当。2022年，受疫情防控举措影响，“走出去”活动企业走出国门大致分为三个主要阶段：产品出海阶受限，对外投资十年来首次显著低于引进外资。段(1.0阶段)、跨国经营阶段(2.0阶段)、全球2023年，趋势反转，对外投资保持增长，“走出去”化经营阶段(3.0阶段)。在这三个阶段中，企业面金额大大高于“引进来”金额。2023年开始，对外投临的外部环境和相关考量也发生了显著变化。资企业数显著上涨。2023年，中国直接投资的非金融类境外企业数达7,913家，较2022年猛涨1,4831产品出海阶段（1.0阶段)家，达到史上增长最多，甚至超过了境外投资产业在国际化进程的初始阶段，中资企业主要通过产品不受限制、强化监管前的2016年。这被一些企业和销售进入海外市场。这一阶段的特点是除了以出口媒体称为“出海元年”。2024年，在全球经济充满挑为导向的消费品企业外，海外市场覆盖率相对较战的背景下，中国企业出海仍保持了韧性，全行业低，海外业务贡献率一般低于20%，主要布局消费对外直接投资额超过1,600亿美元。地或供应链下游的国家和地区。企业的业务模式主当前，我们处在百年未遇的变局中，国际经济形势、要依赖于经销商或海外销售平台，研发和制造环节社会环境、海外监管秩序等都发生了巨大变化。特朗仍保留在国内。品牌知名度和认可度在海外市场初普2.0加剧了贸易保护主义和去全球化，欧美以“制步建立，品牌溢价能力较弱，主要通过OEM(自主造业回归、再工业化”战略为主导，推动中高端供应生产)和ODM(自主设计)等方式为全球领先企业链回归本土或转移至中国以外地区。在此大背景下，代工或贴牌。组织架构方面，企业在海外通常没有当地团队，业务负责人通过联络机制进行管理。1中国商务部102025安永消青品出海白皮书1跨国经营阶段(2.0阶段)全球化经营阶段(3.0阶段)随着适应海外市场，企业将逐步进入跨国发展阶在国际化进程的高级阶段，企业实现了全球化经段。这一阶段的核心特点是海外营收占比显著提营，海外营收占比达到一定规模，甚至超越国内市升，企业开始设立海外子公司以更好地管理海外场。这一阶段的企业在全球主要市场均具备较强的业务。海外市场覆盖率和业务贡献率快速提高，行业影响力与品牌知名度。海外市场覆盖率极高，逐步打开海外如欧美等发达经济体市场和渠道，业务贡献甚至超越国内市场，包括面向中高端国际呈现供应链、功能、产品的多元化。价值链环节市场，如欧美发达国家地区的主流市场。价值链环方面，企业通过并购等方式实现制造和供应链的节方面，企业海外布局成熟，涵盖研发、制造、供出海，上下游布局日益成熟，覆盖国家和地区稳应链、渠道等全价值链环节，按需部署。产品整体步增加。部分拳头产品在海外市场形成了一定的定位偏向高毛利率价值。品牌影响力方面，企业在品牌知名度和影响力，品牌溢价逐渐增加，自主全球主要市场均具备较强的行业影响力与品牌知名品牌占比增加，与贴牌代工并存。组织架构上，度，自主品牌能够吸引代工贴牌企业，攫取品牌超企业开始建立海外业务网络与交易模式，设立海额溢价收益。外子公司以更好地管理海外业务。表格2·中国企业国际化进程发展三个阶段的典型特点总结阶段核心特点市场覆盖度价值链环节品牌影响力税务关注重点1.0阶段：通过贸易出海外市场覆盖主要通过经销品牌知名度和产品外贸出海产品出海海，海外业务率低，海外经商模式，研发认可度初步建和服务业务出贡献率低，品营业务贡献率制造保留在立，品牌溢价海的税务合规牌知名度初步低于20%国内能力弱建立2.0阶段：海外营收占比海外市场覆盖通过并购等方部分拳头产品构建有效的海跨国经营提升，设立海率和业务贡献式实现制造、在海外市场积外控股架构，外子公司，部率快速提高，供应链出海，累一定品牌知并完善税务合分价值链出海逐步打开海外上下游布局名度，品牌溢规管控体系市场成熟价逐渐增加3.0阶段：海外营收占比海外市场覆盖海外布局成全球主要市场税务合规策略全球化经营高，实现全球率极高，业务具备较强行业进一步深化，化经营，全价贡献可能超越发、制造、供影响力，自主以支持其全球值链布局国内市场应链、渠道投品牌具有高品化的业务布局资等全价值链牌溢价环节资料来源：安永分析消费出海1.0热点一出口电商随着互联网技术和数字经济的快速发展，中国跨境电商发展势头强劲。二十年来中国跨境电商从无到有，蓬勃发展，尤其在近五年，进出口规模大幅扩大。随着各国数字经济快速发展，各国与各地区消费者的线上购物需求持续增长，为中国跨境电商的发展提供了更多机会。结构上而言，中国出口电商的交易金额占比达到整体市场规模的80%，而进口电商的交易金额约占整体市场20%,出口规模为进口规模的近4倍。出口电商作为中国消费出海的重要途径，其行业生态结构清晰，涵盖供应商、电商平台、终端消费者及支持服务商，形成了完整的产业链。然而，出口电商企业不仅需应对复杂的国际税收环境，还需关注海关政策、小件包裹免税政策等变化，以确保税务合规。:Marketplacepluse,数据统计时间为2024年12月2025安水消青品出海白皮书11出口电商常见商业模式及优缺点直邮模式海外仓直邮主要有邮政网络、快递、专线等形式。直邮模海外仓模式主要由跨境电商卖家备货至海外仓，再式在可追踪能力、时效性、计费方式，产品价格方由其发货，其在价格、时效性、丢件率中都有较好面有明显区别。邮政网络在价格上具有比较优势但的表现。未来，这些优势将使其成为跨境电商客时效性上较为弱势；国际商业快递时效最快，但价户的优先选择1格也相对较高；专线在在各个方面都较为平均，现阶段具备较高的规模效应与性价比优势。通过上述直邮模式和海外仓模式的差异，我们不难看出，海外仓低价、高时效且质量可靠的特性，使其成为跨境电商客户的优先选择。同时，基于公开资料的数据整理和安永内部分析，头部服务商展现出较强的竞争能力，主要体现在四个方面，即运营优势、业务拓展优势、增值服务建设优势和数字化建设优势：·业务运营优势：领先服务商掌握核心物流资源、更好打通核心物流节点，体现在物流价格、时效性、海外仓资源布局上具有比较优势。业务拓展优势：领先服务商产品线完备，业务拓展能力更强，其产品覆盖更多的国家和地域，订单吞吐量更大，如某头部跨境物流企业，自营多条国际专线，拥有几百万平方米海外仓，多个全球中转枢纽，年订单处理量过亿，产品覆盖全球主要国家和地区，体现出较强的业务拓展优势。·增值服务建设：领先服务商可针对跨境电商打造定制化物流服务和产品、如自主化退件、高效口岸清关、多样化末端配送等一站式、综合化的服务。数字化建设：领先服务商注重数字化和信息化的自主研发和能力建设，体现在仓储管理系统WM、订单管理系统(OMS)、企业资源计划系统(ERP)、仓储自动化、大数据和人工智能领域的应用，致力于技术赋能业务，提升效率。电商行业的常见税务考量从企业的角度，由于跨境电商行业的特殊性，涉税事项与传统行业具有较大差异，同时往往涉及多国别税种，因而税务合规往往是跨境电商企业无法回避且亟待解决的重要挑战。特别是由于涉及跨境业务，企业尤其需要考虑目的地管辖区产生的税务成本（如关税、销售税/增值税）以及利润在集团内适用不同税率的实体间的合理划分对于企业息税折滩前利润和净利润的影响。同时，在企业日常出口业务中需要关注在目的地管辖区税务合规问题，如果无法满足相应的合规要求，可能会产生滞纳金和罚金的影响。根据我们在长期税务实践中的观察及既往实操经验，我们选取了以下几个常见国别地区的税务考量进行展开介绍。1中华人民共和国中央人民政府，《跨境电商培育外贸新增长点》，http://www.g0.cn/xinwen/.2022-10/13/content,5717999.htm2025安水消费品出海白皮书内地和香港地区税务考量：表格3·内地和香港地区常见税务风险转让定价风险与香港因其实际管理机构在内地而被认定为中国税收居民。常设机构风险内地公司仅确认成本费用，收入在香港公司层面确认，香港留存的部分利润应回到中国内地缴纳企业所得税。个人所得税风险出于避税目的，中高层员工通过香港账户发放工资。已经行权的股权激励未代扣代缴个人所得税。税收优惠适用性问题高新技术企业、先进服务企业、研发费用加计扣除税收优惠的适用性存在瑕疵。出口退税合规内地公司由于上游发票合规性、退税支撑性材料完备性、税务申报流程等方面不合规，进而导致出口退税受阻。资料来源：安永分析美国税务考量：表格4-美国地区常见税务风险州和地方税从美国销售和使用税角度，美国各州自2018年起开始陆续要求第三方电商平台为平台卖家代收代缴销售和使用税，截至2021年7月1日，美国绝大部分州已要求第三方电商平台代收代缴销售和使用税。对于自建站运营模式，由于没有第三方平台作为代收代繳方，应重点关注其销售和使用税的合规性，包括销售价格的设定、根据各州标准判断经济关联的标准以及合规申报缴纳销售和使用税。采取转运配送模式的企业需要关注销售和使用税代收代缴义务人到底是最终零售商还是转运配送方。关税中国跨境电商企业虽然存在不同的运营方式（比如是否设立美国当地运营主体、采用一般贸易或者邮政小包方式进口等)，但在处理美国关税事项上均存在较大挑战，主要包括：美国关税进口报关人(Importer of Record,IOR)责任划分申报进口商品关税货值是否合理申报进口商品海关代码，原产地是否准确采用低货值小包进口方式是否合规除此之外，中国跨境电商在对外出口时，也需要注意在中国海关申报时需要根据合理的商业模式选择相应的出口代码，该事项会影响中国企业对外出口的单据提交、结汇、退税等事项。联邦所得税跨境电商由于其行业的特殊性，使得境外公司可以不通过在美国开设公司的情况下进行经营，向美国消费者销售商品。但不在美国设立公司，并不意味着无需在美国缴税，企业应该考虑通过境外公司在美国开展的活动（包括由其代理在美国开展的活动)是否会令境外公司在美国构成了实质性的经营活动(US trade or business,USTB)或者常设机构。如果构成了USTB或常设机构，则归属于USTB或常设机构的利润需在美国缴纳联邦所得税。资料来源：安永分析2025安永消费品出海白皮书13欧洲税务考量：表格5·欧盟地区常见税务考量增值税通过第三方平台的销售直邮模式下，对于货值不超过150欧元的包裹，由第三方平台负责进口增值税和终端销售增值税的申报缴纳；对于货值大于150欧元的包裹，由卖家负责进口增值税和终端销售增值税申报缴纳；亚马逊物流服务模式下，无论包裹金额，由中国公司负责进口增值税的申报缴纳；亚马逊负责终端销售增值税申报缴纳。通过自建站的销售-一站式申报新的10SS编号政策仅适用于进口至欧盟的低价值商品（小于或等于150欧元)；在OSS合规机制下，企业仅需要在欧盟的其中一个国家注册增值税税号即可申报其在欧盟所有国家的增值税纳税义务并缴纳税款（只需要申请个10SS编号)，分别在各个欧盟国家申报缴纳；若能提供OSS编号，可免征进口增值税；·在自建站模式下使用FBA出口（仓储）时可以适用OSS一站式申报，无论包裹金额，由卖家负责进口增值税和终端销售增值税申报缴纳。在0SS模式下，卖家仅需要在欧盟租仓的国家注册一个增值税税号即可申报其在欧盟所有国家的增值税纳税义务并缴纳税款（只需要申请一个0SS编号），无需分别在各欧盟国家申报缴纳。关税关税起征点为150欧元，即单个货值不超过150欧元的包裹，免于缴纳关税：当货物运抵欧盟时，公司（或代理公司）需要向海关申请货物并提交海关报关单。根据报关单，海关能够确定货物的原产地、价格、关税编码，以便计算货物应缴纳的进口关税和增值税。海关还决定报关时是否适用其他相关法规，例如与安全、健康、经济和环境有关的法规。资料来源：安永分析如何盘活跨境电商的资金举例说明，某跨境电商生产企业于2025年12月1日出口预退税以9810方式出口100个茶杯，12月31日全部申报出口预退税，税务机关于2026年1月2日为企业办结出2025年1月27日，国家税务总局发布了2025年3号口预退税。该外贸企业于2026年1月取得预退税公告《国家税务总局关于支持跨境电商出口海外仓1,300元，后续应在2026年2月至2027年4月间的发展出口退（免）税有关事项的公告》（以下简称任一增值税纳税申报期办理核算，但最迟不得晚于“3号公告”)，决定对跨境电商海外仓方式出口的2027年4月的增值税纳税申报期截止日。企业核算货物实行“离境即退税、销售再核销”的出口退税政时，如果实际销售茶杯数量不足100个，或者虽然策，简称“出口预退税”。这一政策首次打破了传统已全部销售但实际应退税额与预退税1,300元存在贸易的“实现销售才退税”规则，以新业态的方式推差异，则需重新调整申报一全额冲减预退税、根动中国出口退税制度的发展，具有改革性意义。据实际销售情况重新申报出口退税。“离境即退税、销售再核算”的出口预退税方式，极上述预退税制度为出口企业带来了现金流红利，同大地缩短了退税周期，优化了现金流，税务局在后时也带来了一些额外的工作量，包括预开发票、申续核算管理中提供了平台主动推送、企业勾选确认报预退税、匹配实际销售额与预开发票的差异、核的便利化措施，核算周期也较为充裕。3号公告规算实际退税额与预退税额的差异，调整申报等。除定，“核算期是指税务机关办结出口预退税的次月此之外，跨境电商也可以选择一般贸易海外仓模1日至次年4月30日。纳税人未在核算期截止日前式、9610小包直邮模式、1210国内保税仓、9710办理核算的，税务机关应当追回已办理的出口预退直接出口等“实现销售才退税”退税方式，或者享受税，待货物实现销售后，纳税人再按照现行规定申综试区无票免税等优惠政策。报办理出口退税”。2025安水消费品出海白皮书多样化的出口退税方式需要匹配相应的企业形态和额外关税，自2月4日起正式生效；对来自加拿大和墨交易场景，我们建议跨境电商企业根据自身的商业西哥的进口商品征收25%的额外关税，对来自加拿大布局、交易模式、现金流需求、管理成本等情况，的能源资源征收10%的额外关税。当地时间2月3日，充分评估后选择一种或多种适配的出口模式，从而特朗普签署行政令，暂停对墨西哥、加拿大商品加征以高效合规的方式取得出口退税。在实际操作中，关税，将其实施时间推迟到3月4日。特朗普声称此跨境电商企业存在新业态的合规痛点（比如上游供举旨在解决美国非法移民和毒品走私问题，为美国制应商管理、出口数据一致性)，在实现出口退税的道造业提供“公平竞争”的环境。不久之后的2025年3月路上经常面临挑战，我们建议出口企业与专业税务4日，美国特朗普总统再次表示对加拿大和墨西哥加机构合作，设计规划安全、合规、高效益的出口链征25%的关税，将在同一天对中国额外再加征收10%路及税务申报流程。关税。2025年4月2日，美国特朗普总统再次宣布了其对等关税政策，并在随后几日内多次对来自中国的特朗普2.0一美国关税对产品额外加征关税。截至目前，累计加征幅度已高达出口电商的影响125%。综合考虑前期301及232条款下对部分行业/产品的关税影响，目前中国出口美国商品的关税负担美国总统特朗普在新一任期伊始重新打出“关税牌”，已十分沉重。关税大棒首先挥向加拿大、墨西哥、中国，意图通过高额关税手段强化贸易保护，削减贸易逆差，吸引产关税政策对涉美企业供应链的影响业回迁，重振美国制造业，提升美国竞争力，延续美国经济的主导地位。以加征关税为主要手段的国际贸墨西哥、中国、加拿大是美国前三大贸易伙伴国，三易摩擦加剧了全球供应链风险，明显干扰了跨国供应个国家合计占美国进出口商品和服务的13以上，为链运作，这无疑将对全球的供应链以及经贸关系产生美国提供了数干万个就业机会。2023年，这三个国深远的影响。家共购买了超过1万亿美元的美国出口商品，并向美国提供了近1.5万亿美元的商品和服务2。中国仍然是2025年特朗普新一任期开始前，部分中国出口美国世界最大的商品出口国，美国是中国最大买家。根据的消费品在301条款下已经征收25%的关税。2025国际贸易中心(TC)数据显示，2023年，中国对美年伊始，美国总统特朗普在开始新一任期后于2月1国出口总额达5,020亿美元，具体商品出口情况如图7日签署行政令，对来自中国的进口商品征收10%的(HS2)和图8(HS4)所示。1,400图7-2023年中国对美国出口商品HS2情况（按2位海关编码“章”分类）70%1,24061%1,20060%1,00050%898●80040%36%600,30%40019%30523419218510%1%200●10%5%135131121102574674746424138380%85949539618773629063642942828338704876■2023年中国对美国出口总额（亿美元）●中国对美国出口额占美国总进口额的比例(%)HS2商品编码及商品名称：85电机、电气设备及其零件：录音机及放声机、电视图像、声音的录制和重放设备及其零件、，附件；84核反应堆、锅炉、机器和机械器具及零件；94家具；寝具、褥垫、弹簧床垫、软坐垫及类似的填充制品：未列名灯具及照明装置：发光标志、发光铭牌及类似品；95玩具，游戏品、运动用品及具零件、配件；39塑料及其制品；61针织或钩编的服装及衣着附件；87车辆及其零件、附件，铁道及电车道车辆除外；73钢铁制品：62非针织或钩编的服装及衣若附件；90光学、照相、电影、计量、检验、医疗或外科用仪器及设备、精密仪器及设备；零件、附件；63其他纺织制成品；成套物品；旧衣着及旧纺织品：碎织物：64鞋靴、护腿和类似品及具零件；9有机化学品；42皮革制品；皲具及挽具：旅行用品、手提包及类似容器；动物肠线（蚕胶丝除外）制品；82贱金属工具、器具、利口器、餐匙、餐叉及其零件；83贱金属杂项制品；38杂项数据来源：TC1安永分析，公开信息整理2中墨加回应特朗普关税威胁，美媒：特朗普此举可能播下混乱的种子htps:world.huanqiu.com/article/4KQ0KV9TaF22025安水消费品出海白皮书15图8-2023年中国对美国出口额（亿美元，按4位海关编码“目”分类）9503玩具：玩偶：9405其他灯具及照娱乐用模型明装置；发光标志，102293.39999其他未列明的商品173.09504游乐机9403其他家3926其他器、桌上或具及其零件，塑料制品，室内游戏，90.184.782.78507蓄电池，8528监视4202141.59401坐具及器及投影各种箱包、其零件，机；电视接盒具及822收装置，类似容器，8708机动车辆的8516热水器：电气空间67.960.68517智能手机及8471自动数据处加热器及土壤加热器：电其他通信设备，理设备及其部件，零件、附件，热的理发器具及干手器：电贵斗：加热电阻器，6204女式服装500.3410.4112.572054.6数据来源：TC美国对来自中国的进口商品加征关税，将提高中国对美国的贸易成本，对中国对外贸易形成压力。从商品市场方面看，加征关税会增加中国商品的出口成本，可能会推高中国商品在美国的市场价格，影响中国商品的市场份额、出口量和市场竞争力。由于出口压力增加，可能会导致国内商品供应相对增加，会影响到国内市场价格，企业利润空间会被压缩，部分低利润商品可能面临亏损。从供应链方面看，许多美国企业依赖中国的原材料和零部件，将会因加征关税导致供应链中断，增加企业成本和经营风险。中国部分企业会面临订单减少、产能供大于求等问题，供应链的稳定性与韧性将经受考验。对于跨境电商的影响值得关注的是，2025年特朗普签署的行政令取消了美国对价值低于800美元的小额货物的“最低限度”关税豁免。根据美国海关和边境保护局(CBP)数据显示，在过去10年中，进入美国的申请“最低限度”关税豁免的货物数量呈现指数级增长，从2015财年1.34亿件增加到2023财年10.66亿件1,2024财年再次上升至超过13.6亿件2。图9-美国“最低限额”关税豁免货物数量（亿件）13.61210.6607.116854.945.112.982.551.3402015财年2016财年2017财年2018财年2019财年2020财年2021财年2022财年2023财年2024财年数据来源：CBPFY 2023 CBP TRADE SHEET https://www.cbp.gov/sites/default/files/2024-06/cbp_fy_2023_trade_fact_sheet_06.2024.pdf2低于800美元货物取消豁免！特朗普关税新政将影响超10亿件小包裹https:∥www.ical.com/news/.102459469.html2025安水消费品出海白皮书该提案对中国绝大多数只有小包商品的跨境电商卖家挑战方面，我们有四大挑战：来说，其价格优势必将被削弱，独立站与自发货也会面临较大客户流失的风险，导致许多直邮小包卖家退其一，全球供应链中断，物流成本激增为买卖双方出跨境电商市场。中国的跨境电商平台，大量商品均都造成不同程度的困扰，国际航空运输熔断，客机采用低价以免税方式入境美国，该项政策落地将取消停运，导致空运价格飙升，物流成本激增，是正常这些商品的免税资格，使中国跨境电商卖家减少竞争情况的2-5倍。同时，海外末端公路及仓储处理效优势。该提案也给中国跨境电商带来了不确定性，可率大幅下降，整体派送时效大幅延长，直接影响服能促使供应链迁出中国，这无疑会增加中国向美国出务质量和客户消费体验。口的成本，削弱低端商品的优势。其二，行业内还存在工业信息化程度建设异质化，中小物流企业仍在使用原始的手工操作，缺乏信息!跨境电商未来的机遇与挑战化建设；且由于数据标准不统一及海外数据监管问题，海外物流信息难以统一追踪，跨境物流数据的当前，跨境出口呈现出诸多新特征，为跨境物流带来标准化建设难度较大。新的桃战与机遇。机遇方面，我们认为有四大机遇：其三，跨境电商物流行业面临相关人才缺口，以其一，应加强海外仓布局，着重优化选址，增加海外适应日益变化的行业要求。仓数量，实现成本规模效应；另外，应增加仓储的SKU数量，保障供应链畅通；其四，数字经济发展推动跨境电商物流赛道从业者翻倍增长，传统货代悉数入局，此外国际跨境电商其二，提升运营效率和数字化转型迫在眉睫，跨境物平台、国内电商平台，甚至是跨境电商卖家都参与流企业应着力于智能化转型，强调传统的货仓升级改其中，加之资本的持续关注，跨境电商物流行业面造，以仓储自动化建设提升单仓运营效率，并应用大临更加激烈的竞争态势。数据和云计算提升物流数据的可追踪性和透明度。其三，中国跨境物流企业应满足定制化需求，定制化提供海外仓增值服务、一站式的跨境物流综合服务；由传统物流企业转型成为分销与供应链综合服务一体化服务提供商。其四，目的地并购和供应链整合，保障末端供应链的稳定，跨境物流企业应通过目的地并购、联盟、自建等方式，控制跨境物流主干线，保证尾货及时交付和运输稳定性。2025安永消费品出海白皮书